De crowdfunding rente die u ontvangt, vormt de kern van het rendement en de winstgevendheid van uw investeringen via crowdfunding. Rendement is de winst die u op uw inleg behaalt, terwijl winstgevendheid aangeeft hoe effectief u deze winst realiseert.
Investeringen in crowdfunding bieden doorgaans een rente tussen vier en dertien procent per jaar, waarbij in 2018 het gemiddeld rendement voor vermogende particulieren ongeveer 8 procent bedroeg. Houd er wel rekening mee dat crowdfunding platforms vaak 20 procent van de ontvangen rente als kosten inhouden, wat uw netto resultaat direct beïnvloedt. We bespreken hier alles over de bepaling van de rente, vergelijken rendementen tussen verschillende platforms, en belichten de bijbehorende kosten, risico’s en voordelen. U leert ook hoe u zelf uw verwachte rendement berekent, met een focus op het slim benutten van het rendement-op-rendement effect en praktische voorbeelden zoals auto financieren via crowdfunding.
Crowdfunding is een financieringsmethode waarbij projecten of ondernemingen kapitaal werven bij een grote groep donateurs of investeerders, meestal via een online platform. Als investeringsvorm biedt het u de mogelijkheid om met een relatief klein bedrag direct te investeren in diverse projecten, variërend van innovatieve start-ups tot vastgoed. Voor uw investering ontvangt u vaak crowdfunding rente, maar soms ook aandelen in de onderneming of een speciale korting op een product of dienst. Een uniek aspect voor investeerders is de grotere controle over de bestemming van hun geld en de verhoogde transparantie over de projectvoortgang. Houd er wel rekening mee dat crowdfunding financiële risico’s met zich meebrengt; met name bij investeringen in nieuwe of startende bedrijven is er een verhoogde kans op faillissement.
De crowdfunding rente wordt voornamelijk bepaald door een combinatie van het risico van het project, de specificaties van de lening, en het beleid van het betreffende crowdfundingplatform. Voor projecten met een hoger risico, zoals start-ups, wordt meestal een hogere rentevergoeding gevraagd om investeerders te compenseren voor de verhoogde kans op faillissement. Daarnaast speelt het crowdfundingplatform een actieve rol; zij kunnen adviseren over de rente en hun ‘insteek’ kan verschillen veroorzaken in de rentetarieven, die vaak tussen de 6 en 9 procent per jaar liggen, met uitschieters zowel naar boven als naar beneden. Hierbij betalen projecteigenaren een rentevoet die vaak tussen 6,25 en 6,75 procent ligt, inclusief campagnekosten, terwijl investeerders uiteindelijk een netto rendement behalen na aftrek van de 20 procent kosten die platforms op de ontvangen rente inhouden, wat dus direct hun winst beïnvloedt.
Bij de vergelijking van rendementen tussen verschillende crowdfunding platforms is het cruciaal om te begrijpen hoe deze rendementen precies worden berekend en gepresenteerd, aangezien er significante verschillen kunnen zijn. Veel platforms tonen hun netto rendement (methode platform), wat vaak een weergave is zonder rekening te houden met toekomstige afschrijvingen van openstaande leningen die nog geen betalingsachterstand hebben. Dit betekent dat het gepresenteerde rendement mogelijk rooskleuriger is dan de uiteindelijk behaalde crowdfunding rente. Een meer conservatieve en vaak realistischere maatstaf is het netto rendement (methode AFM), die wel rekening houdt met het afboeken van openstaande bedragen met een betalingsachterstand van 90 dagen of meer. Deze methodologische verschillen verklaren waarom rendementen tussen platforms uiteen kunnen lopen en waarom een diepgaande analyse essentieel is. Onafhankelijke platforms zoals CrowdfundingCijfers.nl bieden (via een Pro Account) de mogelijkheid om de leningportefeuilles en prestaties van verschillende Nederlandse crowdfunding platforms te vergelijken op basis van beide methodieken, wat investeerders helpt een beter geïnformeerde keuze te maken.
Bij crowdfunding investeringen zijn zowel voor u als investeerder als voor de projecteigenaar verschillende kosten en vergoedingen van toepassing, die uw uiteindelijke rendement en de hoogte van de crowdfunding rente direct beïnvloeden. Voor investeerders is een kostenpost van 20 procent van de ontvangen rente vaak de meest opvallende aftrek, zoals eerder vermeld, wat direct uw nettoresultaat beïnvloedt. Wel kunnen er naast deze aftrek nog andere kostenposten zijn; zo rekenen sommige platforms een eenmalige bemiddelings- of administratiekost van circa 0,9% van het geïnvesteerde bedrag, terwijl andere een jaarlijkse beheervergoeding van 1% over de daadwerkelijk uitstaande gelden in rekening brengen. Ook transactiekosten kunnen voorkomen, met name bij kleinere, frequentere betalingen. Wel is het belangrijk om te weten dat crowdinvesteringen via de meeste platforms geen directe kosten met zich meebrengen voor de investeerder, wat betekent dat platforms hun verdienmodel soms uitsluitend baseren op een deel van de behaalde rente of op kosten die de projecteigenaar betaalt. In het geval van investeringen met eigen vermogen, zoals aandelen, kunnen er aanvullende kosten zijn, zoals een deel van de mogelijke exit-opbrengst of agio.
Projecteigenaren daarentegen dragen een breder scala aan vergoedingen, waaronder plaatsingsfee, succesfee, administratievergoeding, opstartfee en advieskosten. Deze kosten variëren uiterst uiteenlopend in soorten en hoogte per partij en kunnen percentages van het opgehaalde bedrag omvatten (vaak tussen 5% en 8%), naast vaste bedragen voor toetsing van de aanvraag, publicatie en maandelijkse administratie. Hoewel deze kosten niet direct door u als investeerder worden betaald, bepalen ze wel mede de haalbaarheid van een project en de crowdfunding rente die aan investeerders kan worden geboden.
Investeren in crowdfundingprojecten biedt zowel aanzienlijke voordelen als specifieke risico’s die elke investeerder moet overwegen. Het belangrijkste voordeel is de potentieel hogere crowdfunding rente en het rendement vergeleken met traditionele spaarvormen, wat de mogelijkheid biedt om passief inkomen te genereren of financieel te participeren in het succes van startende bedrijven of innovatieve projecten. Bovendien maken platforms het toegankelijk om met relatief kleine bedragen in diverse projecten te investeren, waardoor u uw risico kunt spreiden over meerdere initiatieven en zo de kans op een lager rendement verkleint. Ook bieden veel projecten transparantie over details zoals onderpand, looptijd en verwacht rendement, wat zorgt voor een dieper inzicht in uw investering.
Aan de andere kant is het risico op totale verlies van investering een reële overweging, vooral omdat investeerders via crowdfunding het risico vaak zelf dragen door de afwezigheid van tussenpersonen die het risico van projectuitvoering dekken. Dit omvat het risico van niet-nakomen van projectverplichtingen en defaults (faillissementen) van de projecteigenaar. Investeringen op basis van aandelen zijn hierbij risicovoller dan crowdfunding op basis van lening vanwege de directe blootstelling aan tegenvallende bedrijfsresultaten. Hoewel spreiding over diverse projecten het concentratierisico kan verlagen, blijft het essentieel om de unieke risico-kansenverhouding per project zorgvuldig af te wegen.
Om het verwachte rendement van uw crowdfunding investeringen te berekenen, kijkt u in de basis naar de hoogte van uw initiële investering, de verwachte toekomstige uitbetalingen van zowel de hoofdsom als de crowdfunding rente, en de timing van deze uitbetalingen. Een eenvoudige benadering is het optellen van alle verwachte bruto rente-inkomsten en aflossingen over de looptijd van het project, en dit vervolgens af te zetten tegen uw oorspronkelijke inleg.
Echter, om tot een realistisch netto rendement te komen, moet u rekening houden met diverse kosten. Allereerst trekken de meeste platforms 20 procent van de ontvangen rente af. Daarnaast kunnen er eenmalige bemiddelings- of administratiekosten (rond 0,9% van het geïnvesteerde bedrag) en jaarlijkse beheervergoedingen (circa 1% over uitstaande gelden) van toepassing zijn. Het werkelijke rendement kan ook worden beïnvloed door onvoorziene omstandigheden, zoals vervroegde aflossingen, vertraagde betalingen of zelfs het volledig uitvallen van een lening. Platforms presenteren vaak een ‘netto rendement (methode platform)’ dat geen rekening houdt met toekomstige afschrijvingen van leningen zonder betalingsachterstand. Een betrouwbaardere indicator is het ‘netto rendement (methode AFM)’, dat wél openstaande bedragen met een betalingsachterstand van 90 dagen of meer afboekt, en hiermee een completer beeld geeft van het daadwerkelijk te behalen rendement.
Het gemiddelde rendement bij crowdfunding varieert sterk, maar geeft over het algemeen een aantrekkelijk beeld. Hoewel er historisch gezien een brede range van crowdfunding rente tussen vier en dertien procent per jaar werd genoteerd, met in 2018 een gemiddelde van ongeveer 8 procent voor vermogende particulieren, is het belangrijk om naar het daadwerkelijke netto rendement te kijken. Zo daalde het gemiddeld netto rendement van crowdfunding in de vorm van een lening, berekend volgens de conservatieve AFM-methode die rekening houdt met afboekingen van leningen met lange betalingsachterstanden, naar 3,6% in 2019.
Meer recentelijk lag het gemiddelde rentepercentage dat investeerders op leningen via crowdfunding ontvingen rond de 7 procent in 2022, en voor crowdfundingleningen in Nederland ligt de gemiddelde rente vaak tussen de 7 en 9 procent. Specifieke platforms tonen vergelijkbare cijfers: bijvoorbeeld, het crowdfundingplatform Waardevoorjegeld.nl rapporteerde een gemiddeld rendement van 7,7 procent in 2024, terwijl SamenInGeld in het voorjaar van 2024 een gemiddeld netto rendement van 6,79 procent bood. Deze cijfers tonen aan dat, hoewel de gemiddelden variëren, crowdfunding investeringen doorgaans een competitief rendement kunnen opleveren, afhankelijk van het project en het gekozen platform.
De crowdfunding rente en uw uiteindelijke winstgevendheid worden voornamelijk beïnvloed door de risico’s die inherent zijn aan de projecten waarin u investeert. Het meest directe risico is het kredietrisico, de kans dat een projecteigenaar de lening niet kan terugbetalen of in gebreke blijft met rentebetalingen. Hoewel een hoger risico vaak leidt tot een hogere crowdfunding rente als compensatie, kan een te hoge rente voor de projecteigenaar de winstgevendheid van zijn onderneming juist bemoeilijken, wat op zijn beurt de kans op wanbetaling voor de investeerder vergroot. Daarnaast spelen het liquiditeitsrisico – waarbij een bedrijf wel winstgevend is maar tijdelijk niet over voldoende middelen beschikt om aan zijn verplichtingen te voldoen – en het renterisico, veroorzaakt door schommelingen in de algemene rentestand, een rol. Tot slot kan inflatierisico uw reële rendement aantasten, omdat een hogere inflatie de koopkracht van uw ontvangen crowdfunding rente vermindert.
Crowdfundingplatforms verschillen aanzienlijk in hun voorwaarden, wat grote invloed heeft op zowel projecteigenaren als investeerders. Elk platform hanteert namelijk zijn eigen spelregels, doelgroep en kostenstructuur, wat de keuze van het platform cruciaal maakt voor het succes van een campagne of de winstgevendheid van een investering. Zo variëren de vereisten voor het succesvol afronden van een project, waarbij sommige platforms een minimaal op te halen bedrag eisen dat kan oplopen van 50% tot 100% van het streefbedrag, terwijl andere platforms projecten zelfs toestaan meer dan het doelbedrag op te halen, tot een bepaald maximum. Deze verschillen beïnvloeden direct de potentiële crowdfunding rente en het risicoprofiel van de investering.
Verder specialiseren platforms zich in de aard van de projecten die ze financieren, variërend van vastgoed tot start-ups of creatieve initiatieven. Dit betekent dat de specifieke leningsvoorwaarden, zoals looptijd, aflossingsvorm en de gestelde zekerheden, sterk kunnen afwijken per aanbieder. Ook de kosten voor projecteigenaren, zoals plaatsingsfees en succesfees, zijn uiterst uiteenlopend en kunnen, afhankelijk van het gefinancierde bedrag (bijvoorbeeld een succesfee van 5% tot een leenbedrag van €200.000, daarboven 3%), significant verschillen per crowdfundingplatform. Voor investeerders is het belangrijk deze variaties te begrijpen, aangezien ze mede bepalen welk rendement zij uiteindelijk behalen.
De belangrijkste fiscale overweging bij crowdfunding rente is de belasting die u betaalt over de ontvangen rente. Hoewel eerder genoemd als een kostenpost, wordt in Nederland vaak 20 procent van de ontvangen rente ingehouden als rendementsbelasting of rentebelasting door het crowdfundingplatform. Dit betekent dat uw bruto rente-inkomsten al verlaagd worden voordat ze op uw rekening komen. Als investeerder moet u daarnaast rekening houden met de aangifte van deze inkomsten in uw inkomstenbelasting, waarbij de crowdfunding rente voor particulieren doorgaans valt onder Box 3 (sparen en beleggen), afhankelijk van uw totale vermogen en persoonlijke situatie. Deze belastingheffing over uw openstaande leningen heeft directe invloed op het uiteindelijke netto rendement van uw investering.
Investeren via crowdfunding is, net als andere beleggingsvormen, niet zonder risico, maar de veiligheid hangt sterk af van het type project en hoe u zelf risico’s beheert. Hoewel het risico op totaal verlies van uw investering altijd aanwezig is, vooral bij startende bedrijven, zijn er nuances. Zo wordt vastgoedcrowdfunding vaak als stabieler gezien dan investeringen in start-ups, onder meer door de aanwezigheid van hypothecaire dekking en de relatieve waardevastheid van het onderpand. Toch heeft ook vastgoedcrowdfunding specifieke risico’s, zoals het voor langere tijd vastzitten van geld en de afhankelijkheid van de prestaties van de woningmarkt. Om risico’s te verkleinen, kunt u uw investeringen spreiden over meerdere projecten en, bij vastgoed, over diverse hypotheken. Steeds meer investeerders, zoals gesignaleerd door experts als Fred van der Stappen van Geldvoorelkaar.nl in mei 2025, verwachten ook meer transparantie, duidelijke communicatie en zekerheden van crowdfundingplatforms om hun vertrouwen te winnen en te behouden, wat indirect bijdraagt aan een gevoel van veiligheid rondom de crowdfunding rente en uw vermogen.
Een auto financieren via crowdfunding betekent dat u als lener kapitaal ophaalt bij een collectief van investeerders, die in ruil daarvoor crowdfunding rente ontvangen. Deze financieringsmethode heeft een directe invloed op de rente en het rendement, aangezien de rentevoet voor de lener meestal wordt vastgesteld op basis van het risicoprofiel van het project (de auto en uw kredietwaardigheid), net zoals bij andere crowdfundingleningen. Voor de investeerders resulteert dit in een directe inkomststroom aan crowdfunding rente, die bijdraagt aan hun totale rendement.
De impact op het rendement voor investeerders is dat de ontvangen crowdfunding rente en aflossingen van deze autoleningen kunnen worden herbelegd. Dit maakt het mogelijk om het rendement-op-rendement effect slim te benutten, wat leidt tot een versnelde groei van het geïnvesteerde vermogen over de looptijd, zoals al eerder is genoemd in de context van auto financieren via crowdfunding als praktisch voorbeeld. Houd er wel rekening mee dat, zoals bij elke crowdfundinginvestering, platforms vaak 20 procent van de ontvangen rente als kosten inhouden, wat het uiteindelijke netto rendement van de investeerder direct beïnvloedt.
Wanneer u geld leent via crowdfunding, betekent dit dat de te betalen crowdfunding rente voornamelijk wordt vastgesteld op basis van het risicoprofiel van uw project, de specifieke voorwaarden van de lening en het beleid van het gekozen crowdfundingplatform. Projecten met een hoger risico, zoals start-ups, vereisen vaker een hogere rentevergoeding om investeerders te compenseren, wat resulteert in hogere kosten voor u als lener. De rentevoet die projecteigenaren, inclusief campagnekosten, vaak betalen, ligt typisch tussen de 6,25 en 6,75 procent per jaar. Meer algemeen ligt de jaarlijkse rente op een crowdfundinglening vaak tussen de 6 en 9 procent, met mogelijke uitschieters. Naast deze rente komen er voor projecteigenaren ook diverse andere kosten bij, zoals plaatsingsfees, succesfees en administratievergoedingen, die vaak 5% tot 8% van het opgehaalde bedrag beslaan en de totale leenkosten sterk beïnvloeden. Toch kan lenen via crowdfunding een aantrekkelijk alternatief zijn; het is soms zelfs gunstiger of gemakkelijker toegankelijk dan traditionele financieringsvormen, met name voor projecten die elders moeilijker aan financiering komen.
Wanneer we de optie van geld lenen bij Rabobank vergelijken met investeren in crowdfunding, zien we twee fundamenteel verschillende rollen voor u als financiële speler. Geld lenen bij Rabobank omvat traditionele financieringsproducten, zoals zakelijke leningen die kunnen oplopen tot 10.000.000 euro met looptijden tot 20 jaar, waarbij Rabobank de geldverstrekker is. Hierbij worden de rente en voorwaarden specifiek op uw bedrijfssituatie afgestemd na een beoordeling door een adviseur. Daarentegen betekent investeren in crowdfunding dat u zelf kapitaal verstrekt aan projecten of bedrijven via een online platform. Investeerders kunnen dit doen met lage instapbedragen vanaf enkele tientjes en hebben de mogelijkheid om hun vermogen over diverse initiatieven te spreiden, wat het concentratierisico verlaagt. De crowdfunding rente die investeerders ontvangen, ligt doorgaans tussen de 4 en 13 procent per jaar, met gemiddelden rond de 7 à 9 procent in recentere jaren, wat een potentieel aantrekkelijk rendement kan bieden vergeleken met traditionele spaarvormen. Interessant is dat Rabobank zelf ook het crowdfundingplatform Rabo&Crowd aanbiedt, wat een unieke combinatie vormt van zakelijke financiering door de Rabobank en crowdfunding door investeerders die daar obligaties van ondernemers kunnen kopen.